人福医药拟24亿购宜昌人福13%股权 交易对方承诺三年合计净利逾49亿

人福医药(600079)8月9日晚间公告，公司拟通过发行股份方式，向自然人李杰、陈小清、徐华斌购买其合计持有的宜昌人福13%股权，交易价格为24.06亿元。

本次交易完成后，公司将持有宜昌人福80%股权，仍为宜昌人福的控股股东。同时，公司拟向控股股东当代集团非公开发行股份募集配套资金不超过10亿元，拟用于宜昌人福“小容量注射制剂国际标准生产基地”项目建设及补充上市公司流动资金。

公开资料显示，宜昌人福主营中枢神经系统用药的研发、生产和销售，是国家麻醉药品定点研发生产企业、国家重点高新技术企业，是上市公司盈利的重要来源之一。宜昌人福系上市公司持股67%的控股子公司。2018年、2019年、2020年1-4月，宜昌人福营业收入分别为31.41亿元、40.06亿元、14.03亿元，实现归属于母公司股东的净利润分别为8.02亿元、11.05亿元、4.51亿元。

本次交易前，宜昌人福即为人福医药的控股子公司，交易前后公司的主营业务范围不会发生变化。

公告称，李杰、陈小清、徐华斌承诺宜昌人福2020年、2021年、2022年实现的经审计的税后净利润分别不低于14.20亿元、16.31亿元和18.54亿元。财报显示，人福医药2019年净利润为8.43亿元。

本次交易对方李杰原为上市公司总裁并兼任宜昌人福董事长，陈小清为宜昌人福副总裁，徐华斌为上市公司副总裁并兼任宜昌人福董事，均为上市公司或宜昌人福核心管理层。通过本次交易，上述上市公司及宜昌人福核心管理层由直接持有宜昌人福股权，转换为直接持有上市公司股份。

人福医药相关负责人向e公司记者表示，本次收购是集团实施“归核化”战略，聚焦核心业务的一大举措，有利于集中资源发展既定专业细分领域，推进业务聚焦与资产优化；有利于公司优化整合资源配置，提升公司的决策效率和整体管理效率，确保资源和技术的有效整合，提升公司整体价值。

值得一提的是，在增持核心资产的同时，人福医药剥离非核心资产也在同步进行。近日，公司将其持有的四川人福70%股权出售给重药控股。公司将收到3.62亿元股权转让款、收回子公司借款约3亿元并减少有息债务约10亿元。

公司认为，此举有利于人福医药进一步优化资产负债结构、集中资源发展具有竞争优势的细分领域。

公告还指出，人福医药拟向控股股东当代集团非公开发行股份募集配套资金不超过10亿元，拟用于宜昌人福“小容量注射制剂国际标准生产基地”项目建设及补充公司流动资金。

若本次交易非公开发行股份募集配套资金成功实施，将进一步优化公司资产结构；伴随宜昌人福“小容量注射制剂国际标准生产基地”项目建成达产，公司盈利水平将得到进一步提升。

上述人福医药人士表示，“做医药健康领域细分市场领导者”是公司长期坚持的发展战略，“归核聚焦”是“十四五”期间重要的发展主题，公司一方面按照既定计划剥离非核心医药资产，持续优化业务、资本结构；另一方面则坚持集中资源发展既定专业细分领域以实现业务聚焦，提升公司盈利能力与可持续发展能力。